ستساعدك المقالة التالية: مراجعة ZSP ETF 2023: شرح مؤشر BMO S&P 500 ETF
تعتبر الصناديق المتداولة في البورصة مثل BMO S&P 500 Index ETF (ZSP) طريقة ممتازة للمستثمرين من أي مستوى خبرة لاكتساب التعرض للمؤشرات أو القطاعات بأكملها دون اختيار الأسهم الفردية.
مع معدلات المصروفات المنخفضة ، فإن صناديق الاستثمار المتداولة هي أيضًا أرخص بكثير من الصناديق المشتركة التقليدية.
أحد الاختلافات الرئيسية بين الصندوقين هو أن صناديق الاستثمار المتداولة تدار بشكل سلبي بشكل عام ، بينما تدار الصناديق المشتركة بنشاط. هذا ما يفسر الاختلاف في الرسوم الإدارية المرتبطة بكل نوع من أنواع الصناديق.
يمكنك بسهولة شراء صناديق الاستثمار المتداولة على أي وسيط ، وخاصة شركات السمسرة المخفضة مثل Questrade أو Wealthsimple Trade في كندا.
تغطي مراجعة ZSP ETF هذه مقتنياتها وأدائها ومزاياها وعيوبها وكيفية الاستثمار فيها كمستثمر كندي. كما أنه يقارنها ببعض صناديق الاستثمار المتداولة الأخرى المشابهة من شركات أخرى.
ما هو ZSP؟
ZSP هو صندوق ETF تقدمه BMO Global Asset Management وقد تم تأسيسه في نوفمبر 2012.
الهدف الأساسي من ZSP ETF هو تتبع أداء مؤشر S&P 500 المعياري. على عكس صناديق الاستثمار المتداولة الأخرى التي تتبع مؤشرًا رئيسيًا ، يحتفظ ZSP بمكونات مؤشر S&P 500 في نسبة الوزن الدقيقة كما ينعكس في المؤشر.
يعد ZSP حلاً ممتازًا للمستثمرين الكنديين الذين يسعون إلى التعرض للأسهم الأمريكية دون دفع رسوم الصرف الأجنبي أو شراء الأسهم الفردية بالدولار الأمريكي.
يتم استثمار ETF بنسبة 99.88٪ في أسهم S&P 500 و 0.12٪ في مكافئات النقد. منحت BMO الصندوق تصنيفًا متوسطًا للمخاطر ، ويتم تداول ETF في بورصة تورونتو للأوراق المالية تحت رمز المؤشر ZSP.
حقائق أساسية عن ZSP اعتبارًا من 31 يناير 2023:
- تاريخ التأسيس: 14 نوفمبر 2012
- عدد الأسهم: 505
- نسبة السعر / الأرباح: 25.27x
- نسبة السعر / الكتاب: 3.97x
- رسوم إدارية: 0.08٪
- MER: 0.09٪
- الأصول الخاضعة للإدارة: 9.6 مليار دولار
- عائد التوزيع: 1.49٪
- تواتر التوزيع: ربع سنوي
- الحسابات المؤهلة: RRSP ، TFSA ، RRIF ، TFSA ، DPSP ، RDSP
- العملة: CAD
- البورصة: بورصة تورنتو
شراء ETFs مجانًا على Questrade (مكافأة قدرها 50 دولارًا)
شركة ZSP القابضة
إن ZSP ETF عبارة عن محفظة لجميع الأسهم تتعقب مؤشر S&P 500 القياسي. هذا يعني أنها تمتلك ما يقرب من 500 من أكبر الشركات التي تتداول علنًا في الولايات المتحدة.
من الناحية الجغرافية ، تمتلك ZSP 100٪ من الأسهم الأمريكية حيث أن S&P 500 يحتفظ فقط بالشركات الأمريكية. هذا بالتأكيد يفيد المستثمرين الكنديين الذين يتطلعون إلى التعرض للأسواق الأمريكية.
S&P 500 هو مؤشر مرجح للقيمة السوقية ، مما يعني أن أكبر الشركات تمتلك أكبر نسب وزن في المؤشر.
هذا يعني أن أسهم شركات التكنولوجيا الكبيرة تشكل جزءًا كبيرًا من المؤشر. مثل الأسهم Apple، الأبجدية، Amazonوتشكل Microsoft و Meta Platforms و Tesla ما يقرب من ربع إجمالي الصندوق.
فيما يلي لقطة لأفضل عشرة ممتلكات في ZSP ETF:
سيكون معظم المستثمرين على دراية بالعديد من هذه الشركات. من حيث ترجيح القطاع ، فيما يلي تفصيل لكيفية تقسيم ZSP:
مرة أخرى ، لا ينبغي أن يكون مفاجئًا أن نرى أن التكنولوجيا هي الصناعة الأثقل وزناً في المؤشر. بعد تخصيص 28.49٪ للتكنولوجيا ، يتم توزيع باقي الصناعات بالتساوي عبر المؤشر.
عوائد وأداء ZSP
كان أداء ZSP ETF ممتازًا منذ إنشائه في عام 2012. بالنسبة للجزء الأكبر ، يمكنك مقارنته بأداء S&P 500 نظرًا لأن ETF يعكس أداء المؤشر.
فيما يلي نظرة على متوسط العوائد السنوية لـ ZSP لكل من المؤشر وصافي القيمة الصافية:
وإليك نظرة على كيفية أداء ZSP على أساس تراكمي.
أي تباين بين عائدات S&P 500 و ZSP ETF يرجع إلى نسب المصاريف ورسوم الإدارة.
تذكر دائمًا أن العوائد السابقة لا تشير أبدًا إلى الأداء المستقبلي ، حتى بالنسبة لمؤشر ETF الذي يتتبع مؤشر S&P 500 القياسي.
رسوم ZSP ETF
كما هو الحال مع معظم صناديق الاستثمار المتداولة ، فإن ZSP لديها رسوم إدارة معقولة جدًا خاصةً بالمقارنة مع الصناديق المشتركة.
يبلغ الحد الأقصى لرسوم الإدارة السنوية لـ ZSP 0.08٪ ، بينما معدل MER أو نسبة نفقات الإدارة ممتاز 0.09٪.
بالضبط ما الذي يعنيه ذلك؟ مقابل 0.08٪ كرسوم إدارية ، ستدفع 0.80 دولارًا لكل 1000 دولار استثمرتها في الصندوق.
كيف تقارن بصناديق الاستثمار المشتركة؟ في كندا ، يتقاضى متوسط مدير الصناديق المشتركة رسومًا إدارية تبلغ حوالي 1.98٪.
إيجابيات وسلبيات BMO ZSP ETF
الايجابيات:
يوفر ZSP تعرضًا لـ 500 من أكبر الشركات في سوق الأسهم الأمريكية. إنها سلة رائعة من التنويع يمكن لجميع المستثمرين استخدامها في محافظهم الاستثمارية.
تعتبر رسوم ZSP ETF معقولة للغاية وأرخص بكثير مما لو كنت ستستثمر في صندوق S&P 500 المشترك.
بدلاً من اختيار عدد قليل من الأسهم الفردية للاستثمار فيها ، تستخدم ZSP أموالك وتوزعها على مؤشر S&P 500 بأكمله.
مثل معظم صناديق الاستثمار المتداولة ، فإن شراء ZSP سهل ومجاني في بعض الأحيان من شركات السمسرة الكندية. إنه مؤهل لكل من الحسابات المسجلة وغير المسجلة ، لذلك لا تتردد في إضافة ZSP إلى TFSA أو RRSP أيضًا.
سلبيات:
جميع محافظ الأسهم أكثر تقلباً قليلاً وتتأثر بتقلبات السوق. لهذا السبب ربما لا تريد أن يكون ZSP هو الأصل الوحيد في محفظتك.
يمكن أن يؤدي استخدام منصة وساطة بدون خصم في كندا إلى انخفاض المكاسب طويلة الأجل إذا كان عليك دفع عمولات في كل مرة تشتري فيها المزيد من أسهم ZSP.
شراء الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة مجانًا على Wealthsim Simple Trade
ZSP مقابل XSP
iShares Core S&P 500 Index ETF (XSP) هو ETF من iShares يتتبع أيضًا مؤشر S&P 500 للمستثمرين الكنديين.
الاختلاف الرئيسي هنا هو أن XSP عبارة عن صندوق ETF كندي مغطى بالدولار الكندي مما يعني أنه بالإضافة إلى الأسهم الأمريكية ، فإنه يحتفظ بالدولار الأمريكي والكندي للحماية من تقلبات العملة.
بدلاً من الاحتفاظ بجميع الأسهم مثل ZSP ، تمتلك XSP صندوق iShares Core S&P 500 ETF (IVV) بالإضافة إلى تحوطات العملة.
معدل MER لـ XSP هو 0.10٪ ، وهو أعلى قليلاً من ZSP MER البالغ 0.09٪.
ZSP مقابل VFV
Vanguard S&P 500 Index ETF (VFV) هو صندوق ETF من Vanguard يتتبع مؤشر S&P 500 بالدولار الكندي في بورصة تورنتو.
إنه مطابق تقريبًا لـ ZSP ولديه نفس 0.09٪ MER.
على الرغم من إنشاء VFV في غضون أيام من بعضها البعض ، إلا أن VFV كان تاريخياً يتمتع بمعدل عائد أعلى قليلاً.
تعرف على المزيد في هذا الاستعراض لـ VFV.
ZSP مقابل ZUE
إن BMO S&P 500 Hedged to CAD Index ETF (ZUE) مشابه لـ XSP من حيث أنه صندوق ETF يتم تحوطه بالدولار الكندي للحماية من تقلبات العملة.
يتتبع ZUE أيضًا مؤشر S&P 500 ويتم تقديمه بواسطة BMO Global Asset Management.
مثل XSP ، لا يعد ZUE صندوقًا لجميع الأسهم ولكنه يتكون من ZSP وما يعادله من النقد للتحوط من العملة.
نظرًا لأن ZUE يتكون في الغالب من ZSP ، فقد تبنى نفس معدل الصرف الصحي المقدر بنسبة 0.09٪.
كيف تشتري BMO ZSP ETF في كندا
يجب على المستثمرين الكنديين الذين يتطلعون إلى الاستثمار في ZSP ألا ينظروا إلى أكثر من اثنين من أكثر منصات الوساطة شعبية: Questrade و Wealthsimple.
كويستراد
تقدم Questrade للمستثمرين الكنديين قائمة طويلة من الأصول الاستثمارية ، بما في ذلك الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة والصناديق المشتركة والسلع والخيارات.
أفضل جزء في الاستثمار في ZSP على Questrade؟ يمكنك شراء صناديق الاستثمار المتداولة مجانًا ، ولا تتحمل رسومًا تبلغ 4.95 دولارًا إلا إذا قمت ببيع هذه الأسهم.
يوفر Questrade تجربة استثمار بسيطة وبديهية على منصات سطح المكتب والأجهزة المحمولة.
ثروات بسيطة التجارة
تعد Wealthsimple Trade من أفضل منصات التمويل والاستثمار ، خاصة بين الكنديين الأصغر سنًا.
مثل Questrade ، تقدم Wealthsimple صناديق الاستثمار المتداولة واستثمار الأسهم لمستخدميها. هذان هما من المنصات القليلة في كندا التي تقدم تداولًا بدون عمولة.
Wealthsimple هي تجربة استثمار رقمية بالكامل من خلال تطبيقات سطح المكتب أو تطبيقات الهاتف المحمول.
الأسئلة الشائعة حول مراجعة ZSP ETF
هل يعتبر ZSP استثمارًا جيدًا؟
هناك عدد قليل من الاستثمارات أكثر اتساقًا في عوائدها من الاستثمار في مؤشر S&P 500. يمكن أن تساعد رسوم الإدارة المنخفضة لـ ZSP في ضمان أن تكون مكاسبك طويلة الأجل أعلى مما لو كنت ستستثمر في صندوق مشترك أو شراء وبيع الأسهم الفردية.
هل يتم تحوط ZSP؟
لا ، ZSP ليس صندوقًا متحوطًا ETF لأنه لا يحتفظ بالعملات. إذا كنت تريد إصدار BMO-hedged من ZSP ، تحقق من ZUE ETF.
هل يدفع ZSP أرباح الأسهم؟
نعم! كما هو الحال مع معظم صناديق الاستثمار المتداولة التي تتعقب مؤشر S&P 500 ، تتلقى أرباحًا ربع سنوية. أرباح ZSP هي حاليا 1.49٪.
مراجعة BMO S&P 500 Index ETF (ZSP)
ملخص
يستثمر صندوق BMO S&P 500 Index ETF في سوق الأسهم الأمريكية. تغطي مراجعة ZSP ETF مقتنياتها ، وعائداتها ، ورسومها ، وكيفية شرائها في كندا ، وكيف تقارن بـ XSP ، و VFV ، و ZUE.
